1 milhão de reais já não garante o fim da dependência do salário. Com a Selic a 13,75% ao ano, esse patrimônio rende cerca de 9,7 mil reais líquidos por mês, considerando a tributação de longo prazo. Quando a taxa estava em 14%, o valor chegava a 9,9 mil. A diferença parece pequena, mas cresce na mesma proporção do patrimônio. A pergunta que fica é quanto renderiam 5 milhões, 10 milhões e 20 milhões de reais nas mesmas condições.

Para responder, foi simulada uma aplicação tributável com rendimento bruto equivalente à Selic atual. Sobre os ganhos, aplicou-se a alíquota de 15% de Imposto de Renda, incidente sobre aplicações mantidas por mais de 720 dias. O rendimento líquido anual foi dividido por 12, o que representa um equivalente mensal, não um depósito periódico. A simulação não considera taxas específicas de produtos.

A retirada real usa a estimativa conservadora de 3% a 4% ao ano, já descontada a inflação. Os cálculos não são promessa de rentabilidade. A diferença entre rendimento nominal e retirada real não é dinheiro perdido.

No nominal, uma parte remunera o investidor, enquanto outra precisa ficar aplicada para compensar o aumento dos preços. Se tudo for retirado, o saldo pode manter o mesmo número de reais e financiar menos despesas no futuro.

Taxa de 13,75% não deve acompanhar a carteira para sempre

A taxa de 13,75% não deve acompanhar a carteira para sempre. Um planejamento de longo prazo precisa atravessar juros menores, além de considerar inflação, impostos e custos.

O patrimônio pode ser analisado por faixas comportamentais. Para especialistas, 1 milhão de reais é um marco psicológico. O investidor acumulou quantia relevante, mas segue dependente do trabalho. Aos 5 milhões de reais, a relação muda. Esse patamar não significa aposentadoria, mas poder de escolha. Quem tem despesas de 20 mil a 30 mil reais por mês encontra nessa quantia margem de segurança, sobretudo com outras fontes de receita.